Como Monitorar suas Posições DeFi: Health Alerts no Aave e Kamino

O Health Factor (HF) é o indicador mais importante de qualquer posição de empréstimo no Aave. Ele representa a 'saúde' da sua posição — ou seja, quão longe você está de ser liquidado.

Como é calculado:

• •HF = (Valor do Colateral × Liquidation Threshold) ÷ Dívida Total
• •Exemplo: Se você depositou $10.000 em ETH (threshold 80%) e pegou emprestado $4.000 em USDC → HF = ($10.000 × 0.80) / $4.000 = 2.0

O que cada valor significa:

• •HF > 2.0 → 🟢 Seguro — boa margem de manobra
• •HF 1.5-2.0 → 🟡 Atenção — monitore de perto
• •HF 1.0-1.5 → 🔴 Perigo — adicione colateral ou pague parte da dívida
• •HF < 1.0 → 💀 Liquidação — bots liquidam sua posição automaticamente

Aave hoje: TVL de US$ 28.1 bilhões, o maior protocolo de lending do DeFi. Presente em Ethereum, Arbitrum, Base, Optimism, Polygon e mais 10 redes.

Kamino é o principal protocolo de lending na Solana, com TVL de US$ 1.9 bilhão. Funciona de forma similar ao Aave, mas com algumas particularidades:

Métricas de saúde no Kamino:

• •LTV (Loan-to-Value): Quanto você pegou emprestado vs. colateral depositado
• •Liquidation LTV: O limite máximo — se seu LTV atingir esse valor, liquidação automática
• •O Kamino mostra um 'borrow capacity' visual que facilita entender quanto espaço você tem

Diferenças do Aave:

• •Kamino usa 'elevation groups' — cada par de colateral/dívida tem limites específicos
• •Liquidações na Solana são mais rápidas (blocos de ~400ms) — menos tempo de reação
• •Taxas de gas mínimas na Solana facilitam ajustes rápidos de posição

Dashboard nativo: O próprio app.kamino.finance mostra sua posição em tempo real com indicadores visuais de saúde. Mas confiar SÓ no dashboard não é suficiente — você precisa de alertas externos.

Existem várias formas de monitorar suas posições e receber alertas ANTES de ser liquidado:

1. DeFi Saver (Aave — Ethereum)

• •Automação de posição: configura 'auto-repay' e 'auto-boost'
• •Se seu HF cai abaixo do limite, ele automaticamente paga parte da dívida usando seu colateral
• •Funciona como um 'stop-loss' automático pro DeFi
• •URL: defisaver.com

2. Instadapp (Aave — Multi-chain)

• •Dashboard unificado pra gerenciar posições em múltiplas redes
• •Automação de refinanciamento entre protocolos
• •Alertas configuráveis por email
• •URL: instadapp.io

3. HAL (Notificações On-Chain)

• •Monitora qualquer evento on-chain e envia alertas
• •Configura triggers: 'Se HF < 1.5, enviar notificação'
• •Suporta Telegram, Discord, email, webhook
• •Funciona com Aave, Compound e outros
• •URL: hal.xyz

4. DeBank (Monitoramento Geral)

• •Mostra todas suas posições DeFi em um lugar só
• •Alerta de aprovações perigosas
• •Tracking de portfolio cross-chain
• •URL: debank.com

5. Bots de Telegram Customizados

• •Existem bots open-source que monitoram seu HF e enviam mensagem no Telegram
• •Exemplos: AaveWatch Bot, DeFi Alert Bot
• •Vantagem: notificação instantânea no celular 24/7

Aqui está o setup que eu recomendo pra monitorar suas posições:

Para Aave (Ethereum/L2s):

1. Abra sua posição no Aave normalmente

2. Conecte no DeFi Saver (defisaver.com) e ative o 'Automation'

3. Configure: Auto-Repay se HF < 1.8 | Auto-Boost se HF > 2.5

4. Cadastre alertas no HAL (hal.xyz) pra HF < 2.0 → notifica no Telegram

5. Use DeBank pra ter visão geral de todas as posições

Para Kamino (Solana):

1. Monitore pelo dashboard app.kamino.finance

2. Configure alertas via bots de Telegram que monitoram Solana

3. Mantenha SOL extra na carteira pra ajustes rápidos (gas barato)

4. Fique atento aos 'elevation groups' — cada par tem limites diferentes

5. Em dias de crash, verifique a posição a cada hora

Dica pro: Crie um grupo no Telegram só pra alertas DeFi. Assim você não perde notificação no meio de outras conversas.